一、几天前，农业部又又又又召集25家养猪大户们开会，开会之前还要上交（检查）作业，内容长这样：
扒了一下新闻，发现从5月份开始算起，这会议几乎是每月一次。
单看这节奏，就能感觉到村长（农业部）的紧迫感。
我简单整理成一张表贴出来一看，发现目标贼具体：
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会议时间
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牵头部门
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参与企业
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主要任务目标
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5 月
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农业部
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头部企业
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1、暂停能繁母猪扩产，
2、猪的出栏体重需要控制在120 公斤左右，
3、限制出售商品猪至二次育肥客户。
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6月
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农业部
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头部企业
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明确调减能繁母猪存栏量至3950 万头。
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7月
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农业部
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头部企业
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1、合理淘汰能繁母猪，适当调减能繁母猪存栏
2、减少二次育肥，
3、控制肥猪出栏体重，
4、严控新增产能。
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9月
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发改委、农业部
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25家
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1、要求25家头部企业在2026年1月底前合计减少能繁母猪100万头，
2、各省份同步实施能繁母猪调减，确定区域调减幅度。
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划重点是这三条：
第一，把能繁母猪的数量降低到3950万头。
这个好理解，控制母猪的数量是源头，没有那么多的母猪，自然就没有那么多的猪仔，市面上也就没有那么多的猪肉了。
第二，猪的出栏体重控制在120公斤左右。
可是光控制母猪的数量还不够啊，母猪上下小猪再养成大猪，个头有大有小。多养10天个头就更大了。
数量一多，宰很多头150公斤以上的大猪，跟宰很多头120公斤的猪一对比，市面上流通的猪肉可就多出不少。
第三，严格限制二次育肥。
为了防止有些人，从养猪场把猪先买走，关自己家猪圈里养起来，多长些肉再偷偷卖出去。
这回高科技都用上了！GPS追踪系统可以了解猪的去向和体重。要是被查到，检疫这一关直接过不了。
一句话：缩产能！
我心想，村长这砍产能的大刀不停的举起来，养猪专业户们会配合吗？
牧原说：俺们6月底能繁母猪存栏量343.1万头，计划今年底将母猪减少到330万头。
温氏说：俺们从6月10日开始，就不再向二次育肥客户销售生猪了，饲养检疫票也不开了。
新希望说：俺们严控销售流程，仅开具屠宰类检疫票，切断二次育肥渠道。
神农集团、巨星农牧等企业也喊：俺们的扩产项目先不干了。
二、可是，养头猪需要卷成这样么？
我隐约记得，去年的时候，村长设定了一个能繁母猪的正常保有量，是3900万头，并且明确说了，增加幅度只要不超过5%，不需要干预。
我扒拉了一下，到7月底，咱全国的能繁母猪的数量是4043万头，怎么算都没有超过4%啊，为啥就“反”起来了？
再仔细一研究，我明白了：哦，原来是因为猪价疲软，并且对CPI造成了拖累。
最新的数据显示猪价已经跌破13元/斤，CPI指数在100的上下苦苦挣扎。
有朋友问：
村长这一通操作下来几个月，母猪的数量也没少多少啊，猪价走势也还那样？
这养猪存在养殖周期，也就是说，咱从今年下半年开始控制供应，
实际的效果可能要到明年的下半年才能看到。
所以，现在就说生猪行业反内卷没有成效......
那未来怎么看呢？
我个人觉得可以关注以下几点：
别的都好说，但是事关CPI，这事情就非同小可。
关注政府工作报告的应该能嗅出来味道，
接下来的工作重点就在一个“稳”字：稳物价，稳就业。
这次不是光喊口号，手段很多。
除了把目标分配到养猪的头部企业，让他们带头把事情做好，
还把指标落实到各个省：根据去年定的能繁母猪存栏红线，超过了必须减。
用高科技严查猪的出栏体重，作弊的空间也不大了。
想贷款买点猪粮，付工资可行，但是想要多养几头猪，新盖几间猪圈，难。
环保也更严了，以前可能一个季度查一次，现在是每个月都查，
你家啥情况，人家一清二楚，如果环保（比如粪污）不达标，直接影响猪出栏。
跟其他行业不一样，生猪行业的缩产能针对的是猪，不是人。
相比之下，少养些猪和让工人下岗，代价还是要小很多。
站在养猪户的角度，行业的盈亏平衡点在13元/公斤附近。
过去16个月整个行业的利润不断在缩减，随着最近猪价加快下跌，行业已经再次陷入亏损。
所以我个人觉得，总的来看控制生猪的供应，比较容易实现。
最后说回到猪价，
供应降下来之后猪价就确定能反弹？还要看市场需求的情况。
但如果,继续疲软，可以预想一下村长会怎么做......
我发现，生猪这个行业蛮有意思的：
猪价被限定在一个范围之内变动，
太高和太低都会影响CPI，所以村长都会及时的出手干预。
而干预的手段主要就是调节产出。
从投资的角度讲，猪价和产量之间就存在微妙的平衡关系。
这一轮的反内卷，村长要的是减产提（保）价。
长江证券测算过，3%的猪肉产量下降，会带来15%的生猪价格上涨。
换句话说，如果你的判断是这一轮反内卷成功，
那养猪大佬们这一波营收的变化会经由成本反映到利润上面，弹性大。
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